SK证券在27日表示，SK生物制药通过引入抗癫痫新药候选物质“欧帕卡林”获得了中长期的增长动力。目标价维持在16万韩元，投资评级为“买入”。
SK生物制药于26日公告，与生物海文签署了关于欧帕卡林及钾通道新药发现平台的独占技术引进合同。合同规模最高可达7亿9500万美元（约合1兆996亿韩元）。其中，无需返还的预付款为4亿美元（约合5532亿韩元）。在商业化后，将根据净销售额区间支付额外的常规技术费。
SK证券研究员李宣京表示：“由于埃克斯科普里的专利预计在2032年到期，单一产品的依赖性是SK生物制药业绩波动的关键因素。”他分析称：“欧帕卡林作为下一代物质，能够针对与埃克斯科普里相同的抗癫痫市场，值得关注。”
李研究员指出：“欧帕卡林不仅能与现有的埃克斯科普里产生销售协同效应，还能弥补专利到期后可能出现的销售空白。”他补充道：“欧帕卡林与现有药物相比，具有优越的安全性和耐受性，值得关注。”
目前，欧帕卡林处于临床2·3期阶段。其首个临床3期的主要结果预计将在今年年底公布，第二个临床3期结果预计在2028年初发布。如果获得积极数据，计划于2028年上半年向FDA申请批准，并于2029年上半年在美国上市。
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